Стоит ли брать кредит на ИИС

Начинающие, особенно молодые инвесторы порой так настойчиво рвутся в «бой», что начинают спрашивать: а стоит ли брать кредит на ИИС? Вдруг заработаю под 20% годовых и получу налоговый вычет от государства? Тогда даже ставка 15% не помеха. Чтобы грамотно ответить на этот вопрос, приведу несколько аргументов на реальных примерах с цифрами.

Стоит ли брать кредит: реальный пример с расчетами

Итак, у вас есть «лишние» деньги в виде полученного кредита и вы думаете: куда бы их вложить. Тут подворачивается прекрасная возможность открыть ИИС и зарабатывать, как часто пишут 8-10% годовых, а может и больше. Да еще и получить налоговый вычет от государства, который, кстати, гарантирован. Тогда возникает риторический вопрос: «Быть или не быть?»

Чтобы ответить на него, рассмотрим реальный пример, соответствующий актуальным рыночным условиям. Предположим, у вас кредит наличными (а какой же еще?) 500 тыс. по самой выгодной ставке 9,9% годовых. Взяли вы его на 3 года. Одновременно вы открываете ИИС и рассчитываете продержать его те же 3 года, чтобы получить вычет от государства.

Гарантии

Ваши гарантии:

1. Ежемесячно банк будет присылать смс с просьбой внести 16000 руб. до такого-то числа.
2. Переплата за весь срок (в случае погашения по графику) 80000 руб.
3. Если продержите ИИС 3 года или более, получаете налоговый вычет: в данном примере 65 тыс. (расчеты привожу ниже).

Вычет бывает 2 типов (вы сами выбираете, какой выгоднее):

1. Тип А – 13% от взносов (максимальный вычет 52000 рублей в год). Предоставляется за счет НДФЛ, ранее удержанного с зарплаты или других доходов, которые облагаются этим налогом (13%).
2. Тип В – полное освобождение от полученного дохода (вне зависимости от его суммы).

Обращаю ваше внимание, что вычет по типу А можно получать хоть каждый год, причем максимальная сумма взноса 400 тыс. Допустим, вы внесли 400 тыс. в декабре 2019 г., а оставшиеся 100 тыс. – в январе 2020 г. Это самый выгодный вариант: тогда получите выплату и с 400 тыс., и со 100 тыс. Считаем суммарно: 13% от 500 тыс. = 65 тыс. А максимальный вычет только 52 тыс. – ориентируйтесь именно на эту сумму.

Но есть один нюанс. Если у вас официальная зарплата, например, 35 тыс. и выше, то свои 52000 вы реально получите. А если меньше – например, 30 тыс., максимальный размер выплаты составит 46800 руб. – ведь именно эту сумму государство удержало за год в виде НДФЛ (13% от зарплаты). В такой ситуации логичнее сделать взносы по 250 тыс. в год – тогда получите по 32500 за год (13% от 250 тыс.), т.е. всего заработаете на вычетах 65 тыс.

Для справки

Досрочно закрыть ИИС (например, вы передумали и решили погасить кредит) тоже можно – причем в любой момент. Правда, право на вычет вы теряете. А если получили ранее деньги из налоговой – будьте добры вернуть вместе с пеней за все время.

Риски

Раз есть гарантии, то имеются и риски. Именно о них нужно подумать в первую очередь, чтобы понять, стоит ли брать кредит на ИИС:

1. Самый главный: доходность на ИИС не гарантирована! Это не банковский вклад, на который вы положили те же 500 тыс. под 6% годовых и заработали за 3 года 90 тыс. чистой прибыли (даже без капитализации процентов).
2. Вы уверены в стабильности на работе? Можно ли гарантировать, что на протяжении 3 лет вам действительно будут платить достаточно высокую белую зарплату и вообще не уволят?
3. Средства на ИИС не застрахованы – опять же это не банковский вклад. Но этот риск почти не существует. Дело в том, что в случае закрытия брокера вы просто переведете деньги на депозит, открытый в другом компании.

Обратите внимание!

Перенести ИИС к другому брокеру можно в любой момент. Но между расторжением прежнего договора и подписанием нового должно пройти не более 30 календарных дней. Тогда требование о минимальном сроке существования счета (3 года) будет удовлетворено.

В каких случаях можно взять кредит на ИИС

Сразу оговорюсь: брать кредит для инвестирования – это самая плохая стратегия, потому что ставки по займам наличными (да и вообще по кредитам) очень высокие. Выше я рассмотрел наиболее выгодный вариант, при котором ставка составила 9,9% годовых. Хотя в среднем по рынку этот показатель равен 13-15%.

Но тогда стоит ли брать кредит на ИИС хоть в каких-то случаях? Как ни странно, но такие ситуации вполне могут быть. Опять же рассмотрим реальный пример. Предположим, что вы берете посильный кредит 100 тыс. на 1 год по более правдоподобной ставке 13% годовых и вкладываете их на инвестиционный депозит.

Ситуация в цифрах выглядит так:

1. Ежемесячный платеж по кредиту 9000 руб.
2. Общая переплата (при условии погашения по графику) 7200 руб.
3. Вычет по типу А 13000 руб. (если вы работаете официально и имеете белую зарплату хотя бы 8300 – предположим, на неполный рабочий день).

Получается, что в этом случае государство гарантированно компенсирует вам вычет, причем в 2 раза: 13000 против 7200 рублей. Ежемесячный платеж посильный, да и переплата выглядит практически неощутимой. Т.е. достаточно хотя бы выйти в «ноль», т.е. не потерять сумму на счете – и даже в таком случае вы останетесь в плюсе (чистая прибыль 6800 рублей).

С другой стороны, хотя доходность от инвестирования не гарантирована, но ее вероятность очень высокая. Особенно если вы вкладываете в самый надежный инструмент – облигации федерального займа ОФЗ. Доход по ним составляет минимум 4-5% годовых. Вот вам еще 4000-5000 рублей плюсом, итоговая прибыль, допустим, 11200 рублей. Отнимаем переплату 7200 – получаем 4000 рублей, т.е. чистый доход по ставке 4%.

Для сравнения

А если бы потерпели, накопили 100 тысяч сбережений (не очень большая сумма), то заработали все 11% годовых – в 2 раза больше, чем по самым выгодным депозитам! Причем доход практически пассивный – для тех, кто не любит работать, но умеет ждать.

Стоит ли игра свеч

Это и есть главный вопрос – иными словами, так стоит ли брать кредит на ИИС даже в такой безобидной ситуации, которую я только что описал? Доход в 4% годовых не впечатляет, хотя да, он практически гарантирован (99%). Вспомним про риски:

1. Что случится за год на работе? На этот период планировать более менее можно. Скорее всего, все будет хорошо.
2. Какая будет инфляция? Ориентировочно 4% или чуть более.
3. Кредит надо отдавать точно в срок, а деньги с ИИС вы выведете только через 3 года – сможете дотерпеть?

Получается, что в плане заработка это вообще не вариант. Смешные 4% перекрываются инфляцией. Да и получим только через 3 года. И опять же сохраняются риски, связанные с работой – например, уйдете на больничный или уволитесь в поисках более подходяшего места.

Кажется, что игра совсем не стоит свеч? Как бы не так! Лично я вижу минимум 2 положительных момента:

1. Вы открыли для себя мир инвестирования, причем «обучение» фактически оплачивает государство за счет предоставления налогового вычета.
2. Вы вовремя погасили задолженность и улучшили кредитную историю. Кто знает, может как раз через год вам реально понадобится займ, и тогда банк охотно предоставит большую сумму.

К тому же кредит 100 тысяч вполне реально погасить и досрочно, сэкономив на переплате еще 2000-3000. А тем, кто любит рисковать, напоминаю: кое-какие активы приносят по 15-20% годовых и даже больше. Но вместе с тем предупреждаю: это наудачу, почти как в казино. Такой подход можно назвать чисто «игровым», но никак не «инвестиционным».

Как делать точно нельзя: 5 категорических «НЕТ»

И напоследок несколько слов о том, как делать точно нельзя:

1. Вкладывать последние сбережения, лишая себя подушки безопасности (хотя бы на 3-6 месяцев вперед).
2. Брать непомерный кредит под высокий процент.
3. Уповать на «чудеса», «везение», благодаря которым еще чуть-чуть и вы начнете получать по 30% годовых.
4. Вкладывать все деньги только в один актив. Не забывайте об известной истине: не кладите все яйца в одну корзину.
5. Закрывать ИИС досрочно, чтобы потратить деньги на сомнительные, сиюминутные удовольствия. Здесь без комментариев.

Поводя итог, могу однозначно сказать, что брать кредит на ИИС точно не следует. Если вас манит неизвестность, и вы хотели бы научиться инвестировать, увидеть процесс изнутри, нет проблем. Регистрируйтесь у брокера и заводите бесплатный учебный (демонстрационный) счет. Тут вообще никаких рисков, зато сделки вполне реальные – по текущему рыночному курсу. Одновременно копите деньги, создавайте резерв и только потом смело приступайте к делу.