Отличие ИИС от брокерского счета

Как брокерский, так и индивидуальный инвестиционный счет – это разновидность депозита, который открывается для получения негарантированного, но очень вероятного дохода за счет вложений в акции, облигации и другие активы. Принципиально они отличаются тем, что ИИС дает возможность дополнительной прибыли за счет налогового вычета от государства, а брокерский счет предоставляет большую свободу действий. Обычно ИИС рекомендуется открывать новичкам, а брокерский депозит – более опытным инвесторам.

Брокерский счет – что это такое и зачем он нужен?

Брокерский счет представляет собой специальный депозит, который может открыть любой совершеннолетний вкладчик (держатель) на свое имя для получения прибыли за счет инвестирования:

1. Активный доход – покупка ценных бумаг и увеличение прибыли благодаря их постепенному удорожанию (разница между ценой продажи и ценой покупки), а также за счет дивидендов от акций и купонного дохода по облигациям.
2. Пассивный доход – передача вложенной суммы в доверительное управление специальной компании за вознаграждение (обычно 10%-20% от прибыли, а также небольшая комиссия за обслуживание счета).

Брокерский депозит дает возможность торговать на фондовой бирже – например, приобретать и продавать акции российских и зарубежных компаний, государственные облигации ОФЗ, ETF и другие активы. Дело в том, что частное лицо не может совершать подобные операции напрямую. Именно для этого в основном и открывается брокерский счет.

Отличия брокерского от банковского счета

Банковский счет – более широкое понятие по сравнению с брокерским. Это любой счет, открытый в банке для разных целей:

• зарплатный или пенсионный – для начисления соответственно зарплаты или пенсии;
• личный (дебетовый) – для хранения средств и совершения платежных операций;
• кредитный – для обслуживания кредита или кредитной карты;
• депозитный – для зарабатывания процентов по вкладу.

Брокерский депозит немного похож на банковский вклад. Как на том, так и на другом клиент размещает собственные сбережения с целью получения выручки. Однако если в первом случае прибыль хотя и не гарантирована, но может быть очень большой, то на банковском вкладе проценты будут выплачены в любом случае. Отличия между этими способами инвестирования очевидны.

*Зависит от выбранной инвестиционной стратегии, от конкретных активов (акции, облигации и другие), ситуации на рынке и других факторов.

**Может как уменьшаться, так и увеличиваться в зависимости от рыночной ситуации.

Отличия брокерского счета от ИИС

Брокерский счет – это более общее понятие по сравнению с индивидуальным инвестиционным счетом (ИИС). В первом случае вклад открывается на условиях брокера, которые могут значительно отличаться. ИИС оформляется в соответствии с правилами, установленными государством. Основными из них являются:

1. Максимальное вложение – 1 млн. руб. за каждый календарный год.
2. Один человек может открыть только 1 ИИС.
3. Существенная разница между ИИС и брокерским счетом – в первом варианте можно получить дополнительный налоговый вычет от государства.

Вычет – это материальное поощрение вкладчика от государства. Оно выплачивается при единственном условии – депозит просуществовал в течение 3 лет и более (причем размер вложенной суммы и операции по вкладу не имеют значения). Депозитарий вправе выбирать среди 2 типов вычета:

1. Тип А – по 13% ежегодно за сделанные взносы (максимум 52000 руб. в год). Предоставляется за счет возврата НДФЛ, ранее удержанного с зарплаты.
2. Тип В – полное освобождение от уплаты НДФЛ 13% за полученный доход от инвестиционной деятельности

Однако это не единственное отличие ИИС от брокерского счета – сравнить их можно так.

*При этом нерезиденты должны уплатить НДФЛ с дохода в размере 30%, а не 13%, и вычеты им не полагаются.

**При этом сумма на ИИС (включая полученный доход) передается по наследству. Но если предыдущий вкладчик не получил вычет, наследник не сможет воспользоваться им. Однако наследник освобождается и от уплаты НДФЛ, поскольку он получает не доход, а наследство.

***Сальдирование – это суммирование прибыли и убытков для формирования общей налоговой базы. Например, в прошлом году возник убыток на 100 тыс., а в текущем – прибыль на 200 тыс. Тогда можно сальдировать эти величины – в сумме получится 100 тыс. Именно с нее и будет начислен налог НДФЛ.

Что лучше ИИС или брокерский счет?

Преимущества ИИС

К ощутимым плюсам ИИС относятся:

1. Возможность получения активного или даже пассивного дохода с минимальными усилиями.
2. Гарантированный вычет от государства.
3. Выгодные вложения в акции надежных компаний (Сбербанк, Газпром, Google и многих других).
4. Покупка ОФЗ с гарантированным доходом от государства.
5. Возможность освоения основных навыков биржевой торговли для дополнительной прибыли.

Но у ИИС есть и минусы. Например, вкладчик не может размещать более 1 млн. в год, лишается вычета в случае срочного закрытия вклада (ранее, чем через 3 года).

Обратите внимание!

ИИС можно погасить досрочно, но в этом случае держатель лишается права вычета. Если ранее он получил вычет, его нужно будет вернуть вместе с пеней за прошедший период.

Преимущества брокерского счета

Брокерский счет имеет свои преимущества:

1. Можно вкладывать любую сумму.
2. Нет необходимости ждать 3 года – прибыль можно снять в любой момент.
3. Допускается как частичный, так и полный вывод денег.
4. Открывать такой депозит можно не только в рублях, но и в валюте.
5. Есть возможность открыть сразу несколько вкладов у разных брокеров.
6. Через брокерский счет можно вести торговлю на форексе, которая недоступна на ИИС.

Таким образом, основной недостаток брокерского вклада по сравнению с ИИС – отсутствие вычета от государства. С другой стороны, инвестор получает полную свободу действий в плане открытия и закрытия счета, внесения той или иной суммы в любой валюте.

Какой счет сделать основным: брокерский или индивидуальный инвестиционный

Чтобы понять, какой способ инвестирования лучше – индивидуальный инвестиционный счет или брокерский счет, необходимо проанализировать несколько факторов:

• первоначальная сумма вложения;
• размер белой зарплаты;
• торговые навыки;
• инвестиционная стратегия;
• есть ли возможность подождать 3 года, не снимая сумму.

Новичкам чаще рекомендуется открывать ИИС, поскольку он дает гарантированный доход по крайней мере за счет вычета по типу А (13% от каждого взноса), причем размер выплаты составляет до 52 тыс. руб. в год. Этот вариант извлечения прибыли выгоден, если:

• вкладчик получает достаточно большую белую зарплату (30 тыс. и более);
• не планирует вести активную торговлю;
• пока не уверен в своих силах, поэтому сильно сомневается в том, что получит ощутимую сумму.

Например, можно открыть депозит, ежегодно вкладывать на него по 100 тыс. и передать в доверительное управление. Тогда спустя 3 года будет получено 39 тыс. в виде вычета (по 13 тыс. каждый год) и инвестиционная прибыль (в случае успешного управления), например, 10% годовых (итоговая сумма 69 тыс.).

После этого можно выбирать между 2 стратегиями:

1. Если торговые навыки хорошо освоены, и есть уверенность в своих силах, ИИС спустя 3 года можно закрыть и далее сменить тип вычета с А на В. Он освобождает от уплаты НДФЛ на весь полученный доход за следующие 3 года.
2. Если устраивает только пассивный доход без траты времени и сил, можно ничего не делать, а продолжать ежегодно вносить на вклад определенную сумму, получать вычеты и проценты от управляющей компании.

Более опытным инвесторам этот вариант может не подойти, поскольку выручка будет не настолько большой. Им выгоднее открыть 1 или несколько брокерских счетов, а не ИИС, поскольку это дает полную свободу действий. Если грамотно распределить свои риски и применять различные инвестиционные стратегии, можно добиться прибыли до 20% годовых и выше. Например, вложив 100 тыс., можно получить 20 тыс. Но с этой суммы будет удержан НДФЛ 13%, поэтому чистая выручка составит чуть более 17 тыс.

При открытии ИИС брокеры зачастую регистрируют еще и обычный торговый счет на того же держателя. Это нормальное явление – такой депозит дает несколько возможностей:

1. Его можно пополнить отдельно для совершения аналогичных или других торговых операций.
2. Через него можно торговать на форекс (если брокер дает такую возможность).
3. На этот счет можно вывести всю сумму с ИИС в случае его закрытия.
4. Также на него можно периодически переводить купонный доход по облигациям, если это предусмотрено условиями договора.

Таким образом, выбирая ИИС или брокерский счет, в первую очередь необходимо учесть стратегию инвестирования и другие факторы. Начинающим инвесторам лучше начать с ИИС, который дает гарантию налогового вычета. Затем, по мере развития торговых навыков, можно в любой момент открыть и брокерский счет для начисления дополнительных выплат.